Cinque anni dopo il suo lancio, Pix si è trasformato in uno dei principali vettori di inclusione e digitalizzazione finanziaria in Brasile. Secondo il nuovo studio "Il Nuovo Profilo del Consumatore Digitale", condotto da Koin in collaborazione con l'Istituto Datafolha, il sistema di pagamenti istantanei ha già raggiunto il 84% di penetrazione tra i consumatori online, con 2,4 trilioni di R$ movimentati tra gennaio 2024 e gennaio 2025 — un aumento significativo rispetto ai 1,7 trilioni di R$ del periodo precedente.
Più dei numeri, il Pix ha ridisegnato il ruolo del denaro nella vita del brasiliano. Sono già 836 milioni di chiavi attive, e 33 milioni di persone utilizzano il Pix come il loro principale strumento finanziario, invece di carte o bollettini. Siamo di fronte a una svolta culturale. Pix è diventato un comportamento, non solo uno strumento, analizza Raphael Valente, Direttore dei Rischi di Koin.
Pix Rateizzato: credito digitale e autonomia finanziaria
Lo studio segnala anche una seconda ondata di innovazione guidata dal Pix: il Pix Rateizzato, un'alternativa che consente al consumatore di suddividere i pagamenti anche senza carta di credito — con rilascio istantaneo per il commerciante e rateizzazione in addebito diretto.
Embora ancora poco esplorato dal commercio al dettaglio — con solo il 33% delle aziende che afferma di conoscere la modalità — il Pix Rateizzato suscita già grande interesse tra i consumatori brasiliani. Secondo lo studio condotto da Koin in collaborazione con Datafolha, il 72% degli intervistati ha mostrato disponibilità a utilizzare il Pix Rateizzato nei loro prossimi acquisti. La soluzione, che consente di suddividere i pagamenti senza dipendere dalla carta di credito, è vista come un'alternativa più accessibile, digitale e compatibile con il profilo di consumo delle classi CDE.
"Portando il frazionamento nel Pix, ampliamo il potere di scelta del consumatore, soprattutto delle classi CDE, che spesso non hanno accesso al credito formale", sottolinea Valente.È una rivoluzione silenziosa, che permette al brasiliano di comprare come vuole, quando vuole, e senza dipendere da carte o banche tradizionali.
Rivoluzione che supera i confini
Ispirato al successo del Pix, paesi come Argentina (Transferencias 3.0), Messico (CoDi) e Colombia (Transfiya) stanno studiando la replicazione di modelli simili, con il supporto delle banche centrali locali. Lo studio evidenzia che il sistema A2A (account to account) — su cui si basa Pix — dovrebbe diventare lo standard nei paesi emergenti, poiché elimina gli intermediari, riduce i costi e facilita la liquidità immediata.
Koin sta già valutando l'integrazione di Pix Rateizzato negli ecosistemi regionali, studiando collaborazioni con operatori di e-commerce e fintech nei paesi dell'America Latina. L'obiettivo è adattare l'innovazione brasiliana alla realtà di mercati con alta informalità e bassa bancarizzazione — uno scenario simile a quello del Brasile prima di Pix.
Secondo il Direttore del Rischio di Koin, "il Pix Rateizzato non è solo un modo di acquistare senza carta. È la concretizzazione di una nuova fase dell'economia digitale brasiliana. Stiamo parlando di autonomia, di accesso e di scala. Il Brasile oggi è un punto di riferimento globale nei pagamenti digitali — e ciò che stiamo creando qui può essere esportato in tutta l'America Latina".
Principali intuizioni dello studio:
- Penetrazione digitale: l'84% dei consumatori online utilizza regolarmente Pix.
- Volume scambiato: Da R$ 1,7 trilioni (2024) a R$ 2,4 trilioni (2025) — crescita di oltre il 40%.
- Chiavi attive: 836 milioni (crescita annua di +100 milioni).
- Pix come mezzo principale: 33 milioni di brasiliani usano Pix come canale finanziario prioritario.
- Pix Rateizzato: il 72% dei consumatori mostra interesse; solo il 33% delle aziende conosce la soluzione.
- Preferenza per le app e l'immediatezza: i pagamenti mobili sono cresciuti del 251% in cinque anni.
- BNPL in espansione: Koin guida in Brasile con un'alternativa digitale nativa, senza carta, e con focus sull'inclusione.
Sulla ricerca
Il Nuovo Profilo del Consumatore Digitaleè uno studio sviluppato dalla fintechMonetain collaborazione con ilIstituto Datafolha, con dati raccolti nel 2025 su abitudini di pagamento, uso della tecnologia, comportamento finanziario e tendenze emergenti nel panorama digitale brasiliano. La ricerca include segmentazioni per fascia d'età, classe sociale e profilo di acquisto, includendo dati inediti sull'uso del Pix e delle soluzioni BNPL.
