Wanneer iemand het heeft over tokenisatie, denkt men meteen aan het creëren van tokens, maar het concept gaat verder dan het eenvoudig creëren van digitale activa. Het is een ingrijpende verandering in de manier waarop activa worden weergegeven en verhandeld, waardoor nieuwe mogelijkheden ontstaan voor liquiditeit en toegankelijkheid op de financiële markt. Assim, het creëren van tokens is slechts het eenvoudigste product van tokenisatie, aangezien alle transformatie die het teweegbrengt veel eerder plaatsvindt en veel belangrijker is dan het digitale activum zelf.
Tokenisatie is in wezen de representatie en conversie van rechten op een actief in een digitale token op de blockchain. Deze tokens kunnen elk actief vertegenwoordigen, van gebieden voor ontwikkeling, krediet met onderpand zoals zekerheden, eigen vermogen en grondstoffen. De grote innovatie van tokenisatie ligt in zijn vermogen om het aanbod te decentraliseren en liquiditeit op manieren te brengen die voorheen niet mogelijk waren zonder tussenkomst van traditionele financiële instellingen zoals banken en makelaars.
Terwijl sommige marktspelers tokenisatie zien als een manier om liquiditeit te bieden door het aanbod te decentraliseren of zelfs gebruik te maken van de gelegenheid om banken te bedienen, zien anderen de kans om nieuwe rollen in de markt te vervullen. Een voorbeeld hiervan is een kantoor van autonome agenten die de ambitie heeft om een makelaar of een structurer te worden. Traditioneel is het worden van een makelaar een duur en vermoeiend proces, dat hoge aanwervingen, risico- en operationele analyses omvat, naast zware belastingen. En een structurer worden brengt een verantwoordelijkheid met zich mee die voorheen alleen voor degenen met de knowhow was.
Met de tokenisatie-infrastructuur kunnen deze kantoren tokens uitgevers worden, vergelijkbaar en volledig opererend, maar op een veel eenvoudigere en kosteneffectievere manier. Dit elimineert de noodzaak om traditionele makelaars te worden, waardoor ze aan tafel kunnen zitten met de kredietnemer en rechtstreeks beleggingsproducten en financiële diensten kunnen aanbieden.
De tokenisatie-infrastructuur stelt marktdeelnemers in staat functies uit te voeren die voorheen buiten hun bereik lagen vanwege regelgevende en kostenbarrières. Wanneer ze tokens uitgeven, kunnen ze een omgeving creëren waarin de handel in activa toegankelijker en schaalbaarder wordt. Dit proces omvat de verharding zodat het beheer en de token slechts dienen als voertuig voor de transactie, ter vervanging of aanvulling van de traditionele financierings- en investeringsmethoden.
Tokenisatie doet dus voor autonome agenten watBankieren als service(BaaS) gemaakt voor fintechs en kleine en middelgrote bedrijven: creëert een reeks kansen zodat zij hun klantenbestand kunnen benutten, hun diensten en bedrijven kunnen uitbreiden op een eenvoudige, snelle, goedkope manier en met de zekerheid van een robuuste technologische infrastructuur, klaar om op te schalen.
De tokenisatie trekt nieuwe actoren naar de markt, waardoor autonomie en decentralisatie worden bevorderd. Bedrijven die voorheen alleen de financiële producten die ze produceerden gebruikten, kunnen nu actieve deelnemers worden in de uitgifte en het aanbod van deze producten. Dit creëert een dynamischer en competitiever ecosysteem, waar innovatie wordt gestimuleerd en de toetredingsdrempels worden verlaagd.
Bijvoorbeeld, een bedrijf dat eerder afhankelijk was van makelaars om zijn kredietproducten te distribueren, kan nu tokens gebruiken om ze rechtstreeks aan de markt aan te bieden. Dit vermindert niet alleen de kosten, maar verhoogt ook de efficiëntie en transparantie van de transacties. De tokenisatie stelt deze bedrijven in staat om marktstructurering te worden, door hun eigen financiële producten te creëren en te beheren met meer controle en flexibiliteit.
Tokenisatie en liquiditeit
Hoewel liquiditeit een van de grote beloften van tokenisatie is, is het niet het enige voordeel. De mogelijkheid om de aanbieding van activa te decentraliseren en de toegang tot investeringen te democratiseren, is even belangrijk. Tokens kunnen gemakkelijk worden verhandeld op digitale platforms, waardoor de liquiditeit van activa die voorheen moeilijk te verhandelen waren, toeneemt.
Bovendien biedt tokenisatie een operationele oplossing nog voordat liquiditeit wordt geboden. Tokens kunnen worden gebruikt om activa te beheren, eigendom te traceren en contracten automatisch uit te voeren, waardoor de behoefte aan tussenpersonen wordt verminderd en de efficiëntie van de operaties wordt verhoogd.
De tokenisatie verandert het financiële landschap door nieuwe spelers toe te laten op de markt en posities in te nemen die voorheen onbereikbaar waren. Naarmate meer spelers deze technologie omarmen, zullen we een voortdurende transformatie en een toename van kansen voor alle marktdeelnemers zien.
