Le conseil financier est le facteur différenciant pour les startups qui cherchent à capter des investissements.

Le Brésil s'est démarqué comme l'un des principaux écosystèmes de startups en Amérique Latine, avec plus de 13 000 entreprises enregistrées en 2021, selon l'Associação Brasileira de Startups (ABStartups). Les fintechs, healthtechs et retailtechs ont gagné beaucoup de popularité dans le pays. En 2020 et 2021, elles ont propulsé le leadership de la nation dans la réception de capital-risque, avec des milliards de dollars investis, selon l'Associação Latino-Americana de Private Equity & Venture Capital.

Avec les investissements à plein régime, il n'a pas fallu longtemps pour que le marché des fusions et acquisitions (M&A) devienne actif au Brésil, avec un nombre croissant d'opérations impliquant des startups. Selon PwC Brésil, ce secteur a considérablement augmenté le nombre de transactions ces dernières années, en particulier dans le secteur technologique. De grandes opérations de M&A, comme l'acquisition de Linx par StoneCo pour environ R$ 6 milliards en 2020, illustrent le potentiel de sortie pour les fondateurs au Brésil. À mesure que la présence de parties prenantes étrangères dans le pays le rapproche de l'internationalisation de cet écosystème, il est nécessaire de comprendre l'urgence de pratiques de gestion financière alignées aux normes d'investissement.

Selon Natalia Baranov, spécialiste en M&A, Contrôle de gestion et Gestion fiscale, Planification et Analyse financière, un consultation financière peut agir comme un élément déterminant pour le succès d'une startup, en particulier dans ses phases initiales. “De nombreuses entreprises inédites rencontrent souvent des défis communs, qui impliquent d'équilibrer les opérations de vente, de prendre des décisions concernant de nouveaux investissements et de gérer le flux d'entrées et de sorties de clients et de collaborateurs. Cependant, le rôle du consultant est justement de les aider à définir des objectifs à long terme, en établissant un chemin clair pour les atteindre avec efficacité et, surtout, réalisme”, explique.

Além de auxiliar as corporações a sobreviverem, outra missão desse tipo de serviço é incentivá-las a prosperar de maneira sustentável. Quando um founder busca solidificar a posição da marca e atrair um capital mais significativo, o primeiro passo é encontrar o parceiro ideal para o planejamento estratégico, a gestão de recursos e o preparo para captação de recursos, com o objetivo de garantir que nada afete a saúde monetária do empreendimento.

Sem o apoio necessário, os C-Levels podem facilmente perder o valor e o controle de expectativas e limitações da startup. Com a gestão financeira, por outro lado, os consultores podem utilizar métodos para estabelecer uma base de negociação justa com investidores, além de adequar às conformidades legais exigidas para cada negócio. Por fim, orientados sobre as melhores práticas, os líderes conseguem evitar penalidades e assegurar uma operação transparente dos investimentos, com as ferramentas necessárias para que as expectativas de ambas as partes sejam atendidas.

Com mais de 20 anos de experiência no mercado, Natalia já participou de aquisições de empresas que sofreram mais de R$ 1 milhão de prejuízo pela falta de gestão, sob a liderança do antigo CEO. Portanto, ela observa que muitas startups, focadas apenas no crescimento, negligenciam a importância deste controle e descobrem pontos críticos somente após as negociações, comprometendo os resultados que poderiam ser cumpridos com a visão ampliada da consultoria e relatórios especializados, como o Demonstrativo de Resultados do Exercício (DRE), o Balanço Patrimonial e o Fluxo de Caixa.

“Les startups fonctionnent souvent avec des ressources limitées. Ainsi, une gestion financière efficace veille à ce que chaque real soit investi de manière à maximiser le capital, en priorisant les dépenses qui apportent réellement de la valeur à l'entreprise. Une autre fonction consiste également à préparer les C-Levels aux processus de due diligence, en les aidant à présenter les finances de manière transparente et attrayante pour les parties prenantes, avec l'évaluation de la valorisation de la marque et la préparation de pitch decks convaincants. Ce sont ces détails qui garantissent la croissance d'une startup qui cherche non seulement le retour lucratif, mais surtout une responsabilité envers les ressources, les clients et les investisseurs.”, acrescenta Baranov.